Kebocoran Dividen – Memahami Biaya Tersembunyi – Beragampengetahuan

Kebocoran dividen adalah pengeluaran yang bahkan tidak diketahui oleh banyak investor.

Ini adalah biaya tersembunyi yang terkait dengan investasi dalam ETF/dana internasional dan tidak dilaporkan dalam pernyataan atau prospektus kasus mereka.

Dalam posting ini, saya akan menjelaskan apa kebocoran dividen dan bagaimana menghitungnya sendiri.

Kebocoran Dividen menjelaskan

Misalkan Anda adalah orang non-AS yang ingin berinvestasi menggunakan S&P 500 sebagai tolok ukur.

Jadi Anda menemukan cukup (terkemuka dan berbiaya rendah) dana indeks di negara Anda. Dengan asumsi ini adalah dana distribusi, itu berarti berikut ini akan terjadi:

1. Perusahaan yang mendasarinya akan mengeluarkan dividen, menahan pajak dividen A.S.
2. Dana tersebut akan menerima dividen dan membayarnya kepada Anda untuk mengurangi pajak dividen di negara Anda

Kebocoran dividen Pajak yang mewakili “kebocoran”, sementara perusahaan yang mendasarinya mendistribusikan dividen ke dana.

Harap dicatat bahwa Anda tidak memiliki beban birokrasi.

Ini hanya biaya tambahan (tersembunyi) investasi internasional.

Contoh kebocoran dividen

Oke, mari kita dapatkan ETF yang sebenarnya, misalnya: Vusa (Vanguard S&P 500 UCITS ETF).

Sebagian besar dari Anda sudah terbiasa dengan itu, jadi perkenalkan secara singkat fitur -fitur utamanya:

• ETF melacak indeks S&P 500

• Total Rasio Biaya adalah 0,07%

• Distribusi dana (Bayar dividen kepada pemegang saham)

Seperti yang dapat Anda lihat di gambar di bawah ini, Saat ini Hasil dividen tahunan adalah 1,29%.

Hitung kebocoran dividen VUSA

Kita dapat menggunakan proses langkah demi langkah ini untuk menghitung kebocoran dividen:

Total semua distribusi dividen untuk perusahaan yang mendasarinya 1,29% per saham.

Karena VUSA hanya melacak pasar A.S., kami dapat dengan mudah memeriksa tarif pajak dividen untuk investor non-residen. Untuk sebagian besar negara Eropa, Tingkat pemotongan dividen perusahaan adalah 15%Saya akan menggunakan contoh ini.

Jadi, 15% (tarif pajak) 1,29% (Output celup) Ya 0,19%.

Ini mewakili total pajak dividen bocor saat berinvestasi dalam ETF ini.

Hitung Total Biaya VUSA

Jadi, kami memiliki vusa Ter 0,07%.

Yang terpenting, kami punya Dividen bocor 0.19%

Ini berarti Total biaya Memegang vusa adalah jumlah dari keduanya: 0,26% per tahun.

Komentar tentang contoh VUSA

Satu hal penting untuk diingat adalah Jumlah ini tidak diperbaiki.

Itu sebenarnya berubah seiring waktu, karena itu tergantung pada Saat ini Produksi dividen Perusahaan Dasar.

Tetapi kecuali dividen berubah secara dramatis, Anda bisa memperkirakan Biaya kebocoran dividen Anda adalah:

• 0,2% dari ETF AS
• ETF global (mis. VWRL, IWDA, VWCE, dll.) Adalah 0,12%

Bisakah mengumpulkan dana membantu?

Anda seharusnya sudah tahu, Dana yang terakumulasi Kembali kembali dividen alih -alih mengalokasikannya kepada investor.

Ini berarti berikut ini akan terjadi:

1. (antara perusahaan dan dana) Dana tersebut akan menerima dividen yang disita dari pajak A.S.
2. (antara dana dan investor) Dana akan menginvestasikan kembali dividen ini alih -alih membayar investor

Seperti yang mungkin Anda perhatikan, ini hanya peduli tentang ini “2. BAntara dana dan investor “. Investor tidak pernah menerima pembayaran tunai, jadi dia tidak menanggung beban pajak.

Tapi poin kuncinya “1. BAntara perusahaan dan dana ” Masih ada – pajak dividen terkait dengan pajak dividen A.S. telah dibayarkan untuk dana tersebut.

Membeli ETF yang terakumulasi tidak berarti Anda akan menghindari kebocoran dividen.

Dana ini masih menerima dividen dan menahan pajak dividen. Hanya setelah mereka terus menginvestasikan kembali alih -alih membayar Anda dividen.

Menangani kebocoran dividen

Beberapa broker dan dana memberikan pemulihan (sebagian) pemulihan pajak pemotongan ini. Jika berlaku, Anda harus mengisi formulir dan mereka akan bertanggung jawab untuk memulihkan jumlah.

Itu tergantung pada negara tempat tinggal Anda dan hubungannya dengan negara tempat dividen dialokasikan. Karena itu, kita tidak dapat membicarakan hal ini di lingkungan global.

Namun, Langkah pertama Ini untuk memastikan Anda memahami paparan Anda terhadap kebocoran dividen.

Kemudian, orang perlu memahami bahwa bahkan menghapusnya sepenuhnya tidak berarti biaya opsi dalam skema besar hal -hal berkurang. Anda perlu melihatnya dalam konteks yang lebih besar dari semua biaya. Misalnya, Anda tidak ingin memiliki 1% dari dana untuk membantu Anda memulihkan kebocoran dividen 0,2%.

Kata -kata nanti

Saya tahu semua ini bisa luar biasa bagi pemula, tapi tolong berikan waktu …

Setelah beberapa bulan menjadi kebiasaan.

atau!

Terima saja sebagian dari dividen yang dibayarkan dan Anda akan tersesat.

Jika disediakan oleh broker Anda, pastikan untuk mengisi formulir W-8Ben.

Jika Anda ingin pengantar terstruktur untuk memulai perjalanan investasi Anda, lihat sumber daya berikut:

Bagikan artikel ini

twitter Facebook LinkedIn reddit Whatsapp kurir Pinterest